课程时长: 2天(6小时/天)
授课对象: 银行保全部、不良清收专员、风险合规部员工
课程大纲
第一部分:当前对公不良转让的“新常态”与政策红利
1、数据分析:对公不良贷款存量压力与转让市场活跃度
2、核心驱动力:资本充足率约束与不良率红线下的“出表”刚需。
二、核心监管政策精讲(实操层面)
1、62号文与474号文的落地应用:如何理解“真实转移、洁净出表”?中小银行与大型银行在反委托处置上的政策松绑。
2、财政部《金融企业不良资产批量转让管理办法》实操要点:批量转让的门槛(3户以上 vs 单户转让)与程序要求。
3、常见的合规雷区:严禁虚假出表、严禁隐藏风险、严禁违规向关联方输送利益。
第二部分:对公不良转让“前夜”——估值与组包的决胜技巧
一、资产组合的构建策略(不仅仅是“打包”)
1、“肉夹馍”组包法:将极难处置的“纯信用”资产与有抵押的“次核心”资产搭配,提高资产包吸引力。
2、区域与行业聚焦:如何通过组包降低 AMC(资产管理公司)的尽调成本,从而提升溢价空间。
3、案例研讨:某制造企业组合(抵押物足值但经营停滞)与某建筑公司组合(保证人多但追偿难)的混搭逻辑。
二、估值定价的三维验证模型
1、以回收价值为核心的估值:不仅看抵押物(快速变现折扣),还要看债务人的重生价值(未来现金流)。
2、询价机制:在正式挂牌前,如何向多家 AMC 进行“预询价”,根据市场反馈调整底价。
3、估值报告的撰写:如何向交易对手(AMC)讲好这个资产的故事?重点披露什么才能避免后续争议?
第三部分:全流程操作实务与交易对手博弈
一、转让全流程沙盘推演
1、内部决策:从立项、分会审批到报备的程序合规(必须提供的文件清单:行为决策文件、法律意见书等)。
2、交易所/银登中心挂牌:
信息披露的尺度:如何披露“瑕疵”既能满足合规要求,又不吓跑买家?
竞价方式选择:一次报价、多轮竞价还是公开拍卖?什么情况适合设置保留底价?
二、与AMC的谈判实战技巧
1、尽调配合的艺术:开放尽调现场(买方尽调)到什么程度?如何防止买方尽调时“刨根问底”找出压价理由?
2、交割环节的风险控制:档案移交清单的制定、债权转让通知的送达方式(如何在债务人失联情况下有效送达?法院认可的标准是“先邮寄,后公告”)。
第四部分:创新处置模式精讲——反委托与附条件转让
一、反委托处置模式深度解析
(一)交易结构:为什么 AMC 买了资产还要反委托银行清收?(利用银行的地缘人缘优势)。
(二)合同条款的设计陷阱:
1、“保底清收”条款的致命后果——可能被法院认定为新设借贷关系,导致原转让行为无效(引用(2019)最高法民终73号判例)。
2、正确的做法:设定“清收激励”而非“保底承诺”,分润机制如何设计。
二、附条件转让(对赌式转让)
1、应用场景:当 AMC 对回收金额不确定时,如何通过“初始价款+或有对价”的结构促成交易。
2、财务处理:这种模式下银行如何确认收益?资产负债表怎么摆?
第五部分:法律风控与疑难杂症处置
一、诉讼时效与执行主体变更
1、转让后,如果债务人已注销或吊销,如何变更申请执行人?
2、债权转让通知的终极手段:当邮寄送达被退回,如何通过报纸公告有效送达?
二、债务人逃废债的应对
1、利用新《公司法》追索未实缴出资的股东。
2、针对“僵尸企业”的差异化催收策略:区分国企、事业单位、民企的不同施压路径。
三、税务成本测算
转让过程中的增值税、印花税、土增税(涉及抵债资产)由谁承担?如何在合同中明确以避免扯皮?
授课老师
海晶 17年银行信贷、风控实战经验
常驻地：北京,兰州
邀请老师授课：13439064501 陈助理
